IPTU a vista ou a prazo?

A Prefeitura da Cidade do Rio de Janeiro oferece um desconto de 7% se o contribuinte optar pelo pagamento a vista. Bem, você pode pegar este dinheiro e colocar no mercado financeiro e conseguir mais de 7% com os juros. Faz sentido, mas quanto terá que ser a remuneração do seu capital para ser mais interessante que o desconto da prefeitura? Entra em cena a planilha eletrônica.


Vá em Inserir e depois em Função:

Clique OK e defina os parâmetros. Considere que o seu IPTU seja de R$100 e você tinha o dinheiro para pagar a vista. Neste caso a sua dívida com a prefeitura era 7% menor, isto é, R$93. Mas você quer pegar estes R$93 e colocar numa aplicação financeira.

Nper é o número de prestações. 10, no caso do IPTU.
Pgto é o pagamento da prestação. Como você optou por pagar a prazo, perderás o desconto e o seu IPTU será de R$100, pagos em 10 parcelas de R$10. Como este dinheiro está saindo do seu bolso, a convenção diz que temos que colocar um valor negativo.
Vp é o Valor presente é o dinheiro que você tem investido, no caso, os R$93 que você teria para pagar a vista, mas não aceitou.
Vf é o Valor futuro. Você quer que este dinheiro acabe no momento que pagar a última prestação. Com isto saberemos os "juros limite", que eu explicarei mais adiante.
Finalmente Tipo é a forma como você vai pagar a prestação. Como o primeiro pagamento é no dia 10 de fevereiro e não no dia 10 de março, tem que escolher 1 (pagamento no início do periodo).

O resultado é 0,016507249 ou 1,65% ao mês. Este é o juro limite: se a sua aplicação pagar mais que 1,65% ao mês, você fez um bom negócio em pagar o IPTU a prazo e abrir mão do desconto. Por outro lado, se a sua aplicação render menos que 1,65%, significa que é melhor você aproveitar o desconto, pois não vai conseguir compensar estes R$ 7 nos juros da aplicação financeira.

Considerando o rendimento atual dos fundos de renda fixa e poupança e que algumas aplicações ainda pagam imposto de renda e taxas de administração por parte das instituições financeiras, eu diria, com boa segurança, que dificilmente você vai encontrar uma aplicação que tenha um desempenho melhor que o desconto da prefeitura. Eu aceitarei a oferta do Eduardo Paes e pagarei a vista.